Forex Trading Lucro E Perda De Cálculos

Cálculo de lucros e perdas de sua moeda Negociação Trades. Currency oferece uma oportunidade desafiadora e rentável para investidores bem educados No entanto, é também um mercado arriscado, e os comerciantes devem sempre permanecer alerta para suas posições comerciais O sucesso ou fracasso de um comerciante é medido Em termos de lucros e perdas PL em seus negócios É importante para os comerciantes ter uma compreensão clara do seu PL, porque afeta diretamente o saldo de margem que eles têm em sua conta de negociação Se os preços se movem contra você, seu saldo de margem reduz , E você terá menos dinheiro disponível para negociar. Lucro e perda realizados e não realizados Todas suas trocas de troca são marcadas ao mercado em tempo real O cálculo do mark-to-market mostra o PL não realizado em seus comércios O termo unrealized, aqui , Significa que os comércios ainda estão abertos e podem ser fechados por você a qualquer momento O valor de marcação a mercado é o valor em que você pode fechar o seu comércio nesse momento Se você tem um longo Posicionar o cálculo do mark-to-market é tipicamente o preço a que você pode vender. No caso de uma posição curta é o preço a que você pode comprar para fechar a posição. Até que uma posição esteja fechada, o PL permanecerá unrealised O lucro Ou perda é realizada PL realizada quando você fechar uma posição de comércio Quando você fecha uma posição, o lucro ou perda é realizada Em caso de um lucro, o saldo de margem é aumentado, e em caso de perda, é diminuído. O saldo de margem na sua conta será sempre igual à soma do depósito de margem inicial, do PL realizado e do PL não realizado. Uma vez que o PL não realizado é marcado para o mercado, ele continua flutuando, pois os preços de seus negócios mudam constantemente. Também mantém mudando constantemente. Cálculo de lucro e perda O cálculo real de lucro e perda em uma posição é bastante simples Para calcular o PL de uma posição, o que você precisa é o tamanho da posição e por quantas pips o preço se moveu A ac O lucro ou a perda tual serão iguais ao tamanho da posição multiplicado pelo movimento do pip. Vamos olhar um exemplo. Supor que você tem uma posição de 100.000 GBP USD que negocia atualmente em 1 6240 Se os preços se movem de GBP 1 6240 a 1 6255 , Então os preços têm subir em 15 pips Para uma posição de 100.000 GBP USD, o movimento de 15 pips equivale a USD 150 100.000 x 15.Para determinar se é um lucro ou perda, precisamos saber se éramos longos ou curtos para cada Trade. Long posição Em caso de uma posição longa, se os preços se movem para cima, será um lucro, e se os preços se movem para baixo será uma perda No nosso exemplo anterior, se a posição é longo GBP USD, então seria Ser um lucro de USD 150 Alternativamente, se os preços tivessem baixado de GBP USD 1 6240 para 1 6220, então será uma perda de USD 200 100.000 x -0 0020. Posição curta No caso de uma posição curta, se os preços subirem , Será uma perda, e se os preços se movimentarem para baixo será um lucro No mesmo exemplo, se tivéssemos uma posição curta de GBP USD uma E os preços subiram 15 pips, seria uma perda de USD 150 Se os preços se movimentassem para baixo em 20 pips, seria um lucro de USD 200. A tabela a seguir resume o cálculo de P L. A calculadora de Forex do trader. Vamos dizer que você tem uma conta com alavancagem definida como 1 1000, e você quer calcular o lucro spread, swap e potencial para uma posição de venda de 10 lotes de USDJPY Em primeiro lugar, insira os detalhes apropriados na seção Configurações de Conta Você precisará Para selecionar i ii alavancagem em 1 1000 e iii USD como a moeda da conta Quando você tiver feito isso, clique em Aceitar e Continuar ea seção de Configurações de Comércio se abrirá. Escolha USDJPY na lista de instrumentos e digite 10 na coluna Volume, E escolha VENDER como a ação A calculadora, em seguida, adicionar os preços de abertura e fechamento dos negócios, que você está livre para editar como required. Let s dizer que o preço de abertura é de 100 500, enquanto o preço de fechamento é 100 350 1.O seguinte Será exibido na tabela. Trading Instrumento USDJPY Mo Re informações sobre instrumentos específicos de negociação podem ser encontradas na página Especificações do contrato. Preço 100 500 Este é o preço de venda do comércio Se você quiser, a calculadora irá converter esse valor em sua moeda de depósito mostrando a taxa de câmbio. Pip Valor 99 50 USD Para obter mais informações sobre como calcular esse valor, consulte a página Condições de Negociação. Divulgue a diferença entre os preços Pedir e Oferecer 19 90 USD Cada par de moedas tem um spread médio. Troque o custo de manter uma posição aberta durante a noite Dependendo do diferencial de juros Das moedas que você está negociando, este número pode ser positivo em seu favor ou negativo Mais detalhes podem ser encontrados na página Condições de Negociação A calculadora elabora o valor atual do swap por si só, levando informações do Contrato Especificações 2.Margin , Ou a quantidade mínima de capital livre em sua conta de negociação necessária para abrir uma posição específica A calculadora olha para os requisitos de margem para cada instrume Nt. Profit Como a posição foi aberta como uma venda, com base em que o preço iria cair, o lucro potencial é 1.542 25 USD. Se você tiver alguma dúvida, entre em contato com um de nossos consultores on-line ou entre em contato conosco no Se você tiver feito seus cálculos e estiver pronto para começar a operar o Forex para o real, registre-se para uma conta agora. Se um resultado for menor que 0 01, o valor exibido será arredondado para zero.1 pip é igual a. para pares de moedas trocados com 5 casas decimais a alteração mínima do 4º dígito após a casa decimal 0 0001.para pares de moedas trocados com 3 casas decimais a alteração mínima do 2º dígito após a casa decimal 0 01.Para nano contas, 1 Pip é a mudança de preço mínimo. CFD contratos são calculados usando unidades de medida, dependendo do instrumento em questão Informações mais detalhadas podem ser encontradas na página Especificações do Contrato. A calculadora do comerciante não considera posições cobertas ao calcular os requisitos de margem. E os resultados mostrados na calculadora do comerciante são apenas indicativos e podem não concordar com quaisquer valores calculados pelo MetaTrader 4 ou MetaTrader 5. A calculadora do comerciante incluirá até 5 posições por predefinição Para aumentar o número de posições calculadas, clique em Adicionar um Posição Você pode alterar os parâmetros de qualquer posição e excluir quaisquer desnecessários. Para posições deixadas abertas durante a noite de quarta-feira a quinta-feira, os swaps são aplicados três vezes A calculadora não reflete isso, então se você está planejando para o comércio neste período, você deve multiplicar A quantia de swap por calculadora de lucro e perda 3.Free Leia Calculadora de lucro e perda de Calculadora de lucro e perda de Close. Free é uma demonstração financeira muitas vezes referida como uma declaração de renda resumindo todas as receitas, custos e despesas dentro de um período de tempo específico Os registros Fornecidos na declaração mostram se a empresa é capaz de gerar mais lucro através do aumento das receitas, ou corte de custos, ou ambos Como já sabemos, as empresas usuall Y calcular o lucro e perda, juntamente com o balanço mostra o que é detida e devida em um único momento e demonstrações de fluxo de caixa apresenta alterações nas contas dentro de período específico de tempo que são necessários para a comparação. Quando você se perguntar como calcular PL, há Uma forma geral que começa pedindo-lhe para entrar na linha superior de receita, deduzindo os custos de fazer negócios, incluindo o custo dos bens vendidos e operacionais, impostos, além de despesas de juros A diferença fundo é o lucro da renda líquida É importante comparar a renda Declarações de diferentes períodos contábeis, a fim de compreender os números e torná-los mais significativo, como às vezes as receitas podem estar crescendo, mas a despesa está a aumentar a uma taxa mais elevada Há uma abundância de exemplos e modelos para você produzir o seu lucro pessoal ou negócio e declaração de perda Em linha para livre. A informação geral sobre como a calculadora do PL trabalha é fornecida acima, mas aparte do uso direto, pode ser Y eficientemente implementado para negociação Embora negociação oferece a oportunidade de fazer lucro ao entrar no mercado, investidores bem educados sempre considerar o risco Sabendo como calcular o lucro e perda, enquanto a negociação ajuda a entender claramente o seu sucesso ou taxa de insucesso, uma vez que afeta diretamente o saldo de margem Da sua conta de negociação Como já foi mencionado, você pode facilmente encontrar boas calculadoras PL livre, e pela forma como a maioria das plataformas de negociação automaticamente calculá-lo para você, mas é importante entender como ele realmente funciona. Como calcular o lucro e perda do seu Negociações. Negociação de moeda é um mercado muito desafiador e, a fim de ter tanto dinheiro disponível para negociação quanto possível, lembre-se de considerar os cálculos de lucro e perda do seu comércio, uma vez que afeta diretamente a sua margem account. The fórmula para calcular o lucro e perda de seu Negociações é como segue. total margem saldo em sua conta depósito de margem inicial realizada e não realizada P L. Unrealized neste caso mea Ns que as posições de comércio ainda estão abertas, mas pode ser fechado a qualquer momento Assim que você fechar o comércio o cálculo de lucros e perdas tem lugar e, em caso de lucro, o saldo de margem aumentará, enquanto no caso de uma perda que reduz Como não realizada O cálculo de PL é marcado para o mercado, ele mantém mudando constantemente como seu saldo de margem faz Mas não entre em pânico, é mais simples do que você pensa, a fim de calcular PL de uma posição, você precisa verificar o tamanho da posição e por quantas pips o preço tem Movido O tamanho da posição multiplicado pelo movimento de pip irá mostrar-lhe o lucro real ou loss. Simple exemplo baseado em uma calculadora PL livre se a moeda da sua conta está em USD e você comprou USD em 1 09714, no momento em que a taxa chega a 11278 você Fará 1.564 lucro se o tamanho de suas posições é 100.000 units. Once você tem os valores de lucro e perda, você pode facilmente usá-los para calcular o saldo de margem disponível em sua conta de negociação Você não tem que calcular todos os seus negócios manualmente Geralmente é feito automaticamente pelas contas de corretagem. No entanto, é importante entender os cálculos para estruturar sua negociação que irá ajudá-lo a calcular a margem necessária para manter uma posição dependendo da alavancagem sua conta de negociação oferece Mantendo tudo isso em mente, você Irá gerir os seus riscos de forma eficaz e aumentar a rentabilidade da sua conta de negociação. Calculator para os comerciantes de Forex como usá-lo. Always procurar recursos adicionais, de modo a não colocar-se em uma situação quando o comércio se sente como uma classe de matemática complicada Uma ferramenta de assistência essencial é A calculadora do comerciante de Forex que o ajudará executar cálculos importantes de modo a não perder a trilha de seus ofícios Há muitos tipos de calculadoras ofertas de FX, assim que deixe-nos atravessar os principais e compreender como usá-los. As opções da calculadora de Alpari. Alpari permite que você analise seus custos potenciais e os resultados comerciais sem realmente executar uma ordem Para fazer isso acontecer você só precisa usar um Comércio calculadora que é muito simples de usar. Primeiro de tudo você tem que selecionar o seu tipo de conta, como contas diferentes vêm com vários spreads e commissions. After isso foi feito, selecione uma alavancagem que você usar ou deixá-lo como o valor padrão. Then , Basta selecionar a moeda da sua conta, já que isso tem um impacto significativo na sua exigência de margem. Uma vez que a instalação acima mencionada esteja no lugar, selecione o instrumento de seu interesse, o volume e a direção do seu negócio e defina a abertura eo fechamento Quando você terminar de listar suas posições, clique no botão calcular e visualizar o valor de um pip, a propagação em pips e em Dólares, swaps e margem necessária para abrir o trade. It pode parecer difícil, mas não é de todo, uma vez que todos os cálculos importantes são realizados automaticamente tudo o que você tem a fazer é preencher os campos relativos ao seu interesse A quantidade de numb Ers pode ser esmagadora, mas existem tantos truques e dicas em todo o iInternet que irá ajudá-lo a entender mais claramente como usar calculadoras FX, a fim de visualizar seus objetivos e fundamentos monetários. Alpari Limited, Cedar Hill Crest, Villa, Kingstown VC0100, São Vicente e Granadinas, Índias Ocidentais, é constituída sob o número de registro 20389 IBC 2012 pelo Registrar of International Business Companies, registrado pela Financial Services Authority de São Vicente e Granadinas. Alpari Limited, 60 Market Square, Belize City, Belize, É incorporada sob o número registrado 137.509, autorizado pela Comissão de Serviços Financeiros Internacionais de Belize, número de licença IFSC 60 301 TS 17.Alpari Research Refresh. Data não pode ser mostrado Refresh. We pode falar com você nos seguintes idiomas. Data não pode ser Mostrado Refresh. We re lamentamos, ocorreu um erro Tente novamente mais tarde Notificação deste erro foi enviada para nossa equipe de suporte técnico. Para ser redirecionado Para o site europeu Alpari, operado pela Alpari Europe Ltd, uma empresa registada em Malta e regulada pela MFSA, clique em Continuar Para permanecer nesta página, clique em Cancelar. Campo preenchido incorrectamente. Este campo é obrigatório. Este campo é obrigatório. Valor password. Incorrect O volume agregado de todas as ordens para CFDs não pode exceder 10 lots. Incorrect valor O volume de uma única ordem para Forex ou metais spot não pode exceder 100 lots. OANDA cookie, cookie, cookie cookie OANDA, cookie., EUR USD 0 , 9517 22, 10 000 EUR 0,9517.10 000 EUR 0,9517 9517,00 USD10 000 EUR, 9517,00 USD. EUR USD EUR 0,9500 05 10 000 EUR 0,9505,10 000 EUR 0,9505 9 505 , 00 USD.10 000 EUR 9517 USD, 10 000 9505.9517,00-9505,00 12,00 USD., USD JPY 115,00 05 10 000 USD 115,05.10 000 USD 115,05 1 150 500 JPY.10 000 USD , 1 150 500 JPY. USD JPY 114,45 50 10 000 USD 114,45,10 000 USD 114,45 1 144 500 JPY.10 000 USD 1 150 500 JPY, 10 000 USD 1 144 500 JPY 1 150 500-1 144 500 6000 JPY, JPY.6000 JPY 114,45 52,42 USD 60 00 1 114,45 52,42.1996 2017 OANDA Corporation OANDA, fxTrade fx OANDA Corporation.- OANDA Europe Ltd,, 4 50 1.OANDA Europe Limited, 7110087, Torre 42, Piso 9a, 25 Old Broad St, Londres EC2N 1HQ 542574. OANDA Japan Co Ltd Kanto Kin-sho, 2137, 1571.Como posso calcular lucros e perdas. Importante Esta página é parte do conteúdo arquivado e pode estar desatualizado. Agora que você sabe como forex é negociado, é hora de Aprender a calcular seus lucros e perdas Quando você fechar um comércio, pegue a taxa de câmbio de preço ao vender a moeda base e subtrair o preço ao comprar a moeda base, em seguida, multiplicar a diferença pelo tamanho da transação que lhe dará o seu lucro ou Loss. Price taxa de câmbio ao vender o preço da moeda base na compra da moeda base x tamanho da transação lucro ou loss. Let s olhar para um example. Assume você comprar Euros em 1 2178 por Euro e vender Euros em 1 2188 por Euro O tamanho da transação É 100.000 Euros Para calcular o seu lucro ou lo Ss, você toma o preço de venda de 1 2188, subtrai o preço de compra de 1 2178 e multiplica a diferença pelo tamanho de transação de 100,000. 1 2188 1 2178 X 100,000 100. Neste exemplo, você teria um lucro de 100 desta transação. Vamos tentar novamente usando uma moeda diferente. Assuma você comprar libras esterlinas em 1 8384 e vendê-los em 1 8389 O tamanho da transação é 10.000 Qual é o seu lucro ou loss. When você acha que sabe a resposta, avançar para a tela seguinte. Ao seguir a fórmula discutimos anteriormente, você deve ser capaz de determinar que você veria um ganho 5 00 a partir desta transação. 1 8389 1 8384 X 10.000 5 00.Se você vender 100.000 Euros em 1 2170 por Euro e comprar 100.000 Euros em 1 2180 por Euro, você teria um lucro ou perda na transação e quanto seria. Take o preço de venda De 1 2170 e subtrair o preço de compra de 1 2180 e, em seguida, multiplicar a diferença por 100.000. 1 2170 1 2180 X 100,000 100.Se você calculou uma perda de 100, você calculou corretamente. Você também pode calcular seus lucros e perdas não realizados em posições abertas Basta substituir a oferta atual ou pedir taxa para a ação que você vai tomar ao fechar o Por exemplo, se você comprou 100.000 Euros em 1 2178 ea taxa de oferta atual é 1 2173, você tem uma perda não realizada de 50. 1 2173 1 2178 X 100,000 50.Similarly, se você vendeu 100.000 Euros em 1 2170 ea corrente Você tem um lucro não realizado de 50. 1 2170 1 2165 X 100,000 50. Se a moeda de cotação não for em dólares americanos, você terá que converter o lucro ou perda em dólares norte-americanos à taxa do negociante. Vamos ver um exemplo usando um spread USD JPY Se você perdeu 50,000 ienes japoneses na transação ea taxa do negociante é 0091 por cada iene, qual é a sua perda em dólares Multiplicando o tamanho da transação 50,000 pela taxa do negociante 0091, Você encontrará que sua perda é 455.50.000 X 0091 455.Remember que você m Ust também subtrair quaisquer comissões de revendedor ou outras taxas de seus lucros ou adicioná-los às suas perdas para determinar seus verdadeiros lucros e perdas Além disso, lembre-se que o negociante ganha dinheiro com o spread Se você imediatamente liquidar sua posição usando o mesmo spread, você automaticamente Perder dinheiro. QA especulador acredita que o franco suíço vai apreciar contra o dólar dos EUA e entra em uma transação de divisas quando o spread USD CHF é 1 2584 1 2586 Nesta situação, o que o especulador do. A vender dólares dos EUA e comprar francos suíços Em 1 2586 B Vender dólares dos EUA e comprar francos suíços em 1 2584 C Vender francos suíços e comprar dólares dos EUA em 1 2586 D Vender francos suíços e comprar dólares dos EUA em 1 2584.A resposta correta é B. Neste caso, o especulador Precisa comprar Francos Suíços e vender Dólares dos EUA Isso elimina C e D como possíveis respostas A fim de identificar a resposta correta, é útil rever o conceito da oferta de pedir spread Quando você vende dólares para um revendedor, o revendedor quer Para comprar a moeda ao preço de oferta Neste caso, quando você vende dólares ao negociante, você receberá somente 1 2584 francos suíços por cada dólar que você vende. Q Se um especulador compra um spread de EUR USD quando o spread é 1 1020 24 E imediatamente vende-lo de volta para o revendedor na mesma propagação, o que será o resultado final. 4 ganho ponto B 4 ponto perda C Nenhum ganho ou perda D Não há informações suficientes no problema para responder a pergunta. A A correta A resposta é BQ Quando o negociante cita uma propagação, o negociante está procurando comprar no preço baixo e vende-o no preço elevado Se um especulador incorporar este spread, ela terá comprado a moeda em 110 24 e quando ela vende a moeda de volta, Ela terá vendido por 110 20, dando-lhe uma perda de quatro pontos imediato Um especulador com 500.000 quer comprar dólares canadenses quando o spread é 1 1957 62 A posição é compensado quando o spread é 1 1862 66 Qual será o resultado. A US 5.000 ganho B US 5.000 perda C US 3.834 ganho D US 3.834 loss. A A correção Como resultado, o especulador recebeu 1 1957 dólares canadenses por cada dólar norte-americano, o preço da oferta, ou o preço pelo qual o negociante estaria disposto a vender o dólar canadense Dólares para dólares americanos O especulador recebeu 597.850 dólares canadenses 1 1957 X 500.000 Subseqüentemente, o valor do dólar de EU depreciou-se de encontro ao dólar canadense O especulador comprou 500.000 dólares de ESTADOS UNIDOS e vendeu dólares canadenses para 1 1866 o negociante pede o preço e pagou 593.300 dólares canadenses O Especulador ainda tinha 4,550 dólares canadenses, o que representa o seu lucro No entanto, antes que você possa responder à pergunta, você deve converter dólares canadenses em dólares dos EUA. Para resolver este problema, você precisa descobrir quantos dólares EU leva para comprar 4.550 dólares canadenses Quando o especulador inverteu a longa posição do dólar canadense, levou 1 1866 dólares canadenses para comprar um dólar americano para encontrar seu lucro, o especulador pode simplesmente Ivide o lucro canadense do dólar canadense 4,550 por 1 1866 dólares canadenses por o dólar de ESTADOS UNIDOS. O resultado é 3,834 dólares de EU. Cálculos da perda do lucro para negócios especulativos. Das 120 perguntas no exam da série 3, você pode esperar em torno de 16 em especular no futuro, Uma ênfase na especulação em mercados financeiros. Cálculos de perda de lucro para negócios especulativos, incluindo os spreads Nós focamos até agora em hedging, o processo pelo qual as partes com um interesse direto na compra ou venda da commodity subjacente desistir potenciais ganhos financeiros, a fim de O outro lado da equação, porém, é a especulação assumindo o risco de que os hedgers querem se livrar e negociar com o objetivo de alcançar lucros através da antecipação bem sucedida dos movimentos de preços. A especulação é muitas vezes injustamente caluniado Os especuladores fornecem liquidez ao mercado sem especular, não pode haver hedging Ao tomar posições opostas aos hedgers, sp Eculators atuam como seguradoras O dinheiro que os hedgers indiretamente pagam especuladores é essencialmente um prémio que garante contra perdas em caso de movimentos de preços extremos O risco de mercado ea volatilidade são exponencialmente maiores em mercados finos onde há uma escassez de especuladores e hedgers resultando em luz Volume de negociação e maior iliquidez. Lucro bruto sobre negócios especulativos Como discutido no capítulo anterior, uma grande quantidade de volume de futuros toma a forma de spreads Vamos rever os lucros de spread momentaneamente, mas primeiro precisamos entender a dinâmica por trás de um exemplo descoberto de modo que Também podemos entender aqueles por trás de cada perna individual da propagação. Felizmente, a computação do lucro ou perda de uma posição descoberta que você pode ouvi-lo chamado direto ou nu é simples, uma vez que se entenda a dinâmica do mercado. No futuro de uma taxa de juros, o preço Do contrato ea direção dos movimentos da taxa de juros estão inversamente correlacionados À medida que as taxas de juros vão Os preços dos futuros de taxas de juros caem Como os juros caem, os preços dos futuros de taxas de juros sobem Esta dinâmica de preços deriva da relação entre títulos e taxas de juros Esses contratos estão disponíveis para obrigações de curto e longo prazo. Suponha que seja 30 de janeiro e um especulador espera que as taxas de juros de curto prazo dos EUA caiam de acordo com uma reunião do Conselho da Reserva Federal no dia seguinte e que o resto das economias desenvolvidas os bancos centrais seguiriam o exemplo O especulador iria no Chicago Mercantile Exchange CME e comprar 100 eurodollar March contratos de futuros em 94 6475 O preço é derivado por subtrair o rendimento de 100 Portanto, 100-5 355 94 6475 Estes são os contratos de curto prazo denominados em dólares depósitos a prazo em bancos fora dos Estados Unidos A Maneira que o CME estrutura seus contratos, um investidor ganhará ou perderá 25 por ponto base 1 centésimo de um por cento como o valor do contrato muda conforme negocia Se o Fed impulsiona taxas Para baixo e os outros bancos centrais concordam, então o preço do contrato de futuros iria subir, digamos para 94 650, ou 25 bps Se o investidor vendeu o contrato em 4 de fevereiro, então ela faria um lucro de 625 por contrato 25 bp x 25bp, Ou um total de 62.500 Sua especulação seria bem sucedida. Se, no entanto, ela adivinhou errado e taxas de juros de curto prazo subiu ligeiramente, então o preço do eurodólar de março poderia recusar a 94 6420, ou 55 bps Então sua especulação seria vencida e ela iria Perdem 1.375 por contrato 55 bps x 25, ou 137.500 para 100 contratos. Os especuladores, então, usam spreads para essencialmente o mesmo propósito que hedgers para renunciar algum potencial upside para se proteger contra desastre downside A única diferença é que a gestão de risco é o objetivo e Pequenos ganhos uma mera possibilidade para o hedger Para o especulador, em contrapartida, os ganhos são a meta ea gestão de risco uma estratégia para alcançá-lo. LOOK OUT Como com hedgers posições, pode haver inter-commodity ou intercâmbio spreads, mas o Se Ries 3 exame tipicamente tem testado sobre o calendário intra-commodity spreads Como aprendemos no capítulo 7, estes são para contratos com a mesma commodity subjacente, mas com datas de entrega diferentes. Então vamos olhar para um spread do ponto de vista do Especulador que acabamos de negociar contratos de eurodólares sobre a CME Vamos dizer que ela, além de comprar os contratos de 100 março para 94 6475, vende 50 contratos de junho para 94 6485 Ela tem 50 contratos descobertos e 50 contratos cobertos O recall de base do anterior Capítulo é de -10 bps. Se ela está certo e as taxas de juro mover para baixo, então ela faz 31.250 em seu preço de contrato de posição descoberto sobe por 25 bps mesma matemática como acima, mas com 50 contratos ao invés de 100 Quanto à sua posição coberta, S assumir que os contratos de junho ir até 94 6495 A base estreita de -10 bps 94 6475 - 94 6485 para -5 bps 94 6500 - 94 6495 Como resultado, a posição de hedge perderia - 6,250 5 bps x 25 x 50 contratos Seu lucro líquido, então, seria de 25,00 0 31.250 - 6.250 Lembre-se, isto se compara com um ganho de 62.500 de uma posição completamente descoberta A propagação impediu-a de realizar 37.500 62.500 - 25.000 no profit. If ela está errado e as taxas de juros subir, então ela perde 68.750 preço do contrato cai por 55 bps mesma matemática como acima, mas com 50 contratos em vez de 100 Quanto à sua posição coberta, vamos supor que os contratos de Junho vão para 94 6470 A base amplia de negativo 10 bps 94 6475 - 94 6485 para 50 bps 94 6420 - 94 6470 Como resultado, a posição coberta ganharia 62,500 50 bps x 25 x 50 contratos Sua perda líquida seria - 6,250 negativa 68,750 62,500 Isso compara com uma perda de - 137,500 de uma posição completamente descoberta O spread impediu-a de realizar - 131.250 - 137.500 6.250 em perdas. A questão que este investidor hipotético deve se perguntar é que vale a pena perder o potencial de fazer 37.500 em ganhos para evitar - 131.250 em perda Embora a resposta parece óbvia, vamos lembrar que este é Um exemplo muito simples Existem inúmeros outros cenários em que os preços de contrato subir e descer e bases alargar e estreito Determinar quanto da posição de hedge é uma decisão estratégica que o cliente faz e dá a seu comerciante para executar.